Alla fyra strategier är igång – vad gör jag nu?

Sådärja!

Nu är till sist alla fyra strategier igång. Mitt skifte från att bara ha en kvantitativ strategi till fyra olika tog 9 månader, men är nu avklarat. (Har jag nämnt att jag är långsiktig?)
Istället för att lägga alla ägg i en Magic Formula-korg har jag nu kapitalet fördelat på följande kvantitativa strategier:

  • Trending Value: Value Composite 2, med undantag för P/B. Sedan sortering efter 6 månaders momentum
  • Magic Formula: Ranking efter MF, sedan en extra sortering inom den översta decilen med F-Score
  • Consumer Staples: Sortering av hela sektorn efter Shareholder Yield
  • Deep Value: Sortering efter EV/Operating Income

Jag förväntar mig väldigt spridda skurar från portföljerna under de kommande åren. De kommer också sannolikt att bli allt mer ojämnt fördelade då vissa strategier kommer att prestera bättre än andra, både på kort och lång sikt. Hur jag ska hantera detta tar jag antagligen upp i ett inlägg betydligt längre fram. Något som blir väldigt intressant att se är om mitt huvudsyfte med att ha olika strategier – att få en jämnare sammanlagd utveckling – faktiskt gör det enklare att hålla i de enskilda strategierna. Det kan mycket väl bli så att jag ändå börjar ifrågasätta enskilda strategier efter ett väldigt dåligt år, och inte alls fyller på i den portföljen från en annan portfölj som har gått mycket bättre. Jag misstänker att jag kommer att ställas inför det relativt snart (inom 1-3 år).

 

 

Men nu till den viktigaste frågan: Vad gör jag nu?

Kommer jag framöver bara använda bloggen för att göra månadsrapporter och inlägg om de rebalanseringar jag gör? Det låter lite tråkigt och enformigt. Men tanken är ju att jag inte ska röra portföljerna annat än vid de årliga rebalanseringarna, eller vara inne och justera reglerna som jag har satt upp. Därför finns det ingen anledning att ens resonera kring sådant, eller?
Nja, en av anledningarna till att jag överhuvudtaget har en blogg om detta är för att jag på ett enkelt sätt ska kunna dokumentera alla funderingar jag har kring mitt investerande. Naturligtvis är det trevligt om andra läser och kommenterar det som skrivs, men det är inte hela poängen med att göra det här i bloggform. Därför räknar jag med att fortsätta diskutera kring mina befintliga strategier, utan att det behöver vara i syfte att så småningom modifiera dem. Klart är hursomhelst att det kontinuerligt kommer att dyka upp saker som jag inte har tagit ställning till än, så det kommer absolut finnas anledning att komma med diverse olika inlägg framöver.

 

Det kan också bli så att jag i större utsträckning skriver om mitt övriga investerande, utöver de kvantitativa strategier som jag följer. Jag har funderingar på att göra något inlägg där jag visar upp min privata portfölj, som definitivt inte har någonting med kvantitativ investering att göra.

Jag har redan ett par olika uppslag i pipen, och det jag tänkte ta tag i härnäst (efter månadsrapporten för november) blir det som handlar om hur olika innehavsperioder påverkar avkastningen i en kvantitativ strategi. Om det låter intressant så är det bara att titta in igen lite senare under den här månaden.

/Applying Value

2 thoughts on “Alla fyra strategier är igång – vad gör jag nu?

    1. Tack, det var ett bra tips. Jag har själv funderat över hur många olika bolag jag egentligen har nu, eftersom det är ett litet överlapp i de två svenska strategierna. Jag skriver upp det så får vi se när jag har tid att kolla närmare på det!

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *